不論是對(duì)于“倒退中”的歐美銀行業(yè)，還是對(duì)于正經(jīng)歷急速發(fā)展的中國(guó)銀行業(yè)，剛剛過(guò)去的2013年都是在改革陣痛中度過(guò)的：前者被一張張巨額的罰單和越來(lái)越嚴(yán)的監(jiān)管壓得喘不過(guò)氣；而后者剛不斷承受著利率市場(chǎng)化、民資和互聯(lián)網(wǎng)等新因素的沖擊。
2014年，全球銀行業(yè)能否撫平這些痛楚？答案是否定的。于歐美銀行業(yè)，監(jiān)管還會(huì)越來(lái)越嚴(yán)格；于中國(guó)銀行業(yè)，利率市場(chǎng)化提速，新入局者帶來(lái)更激烈競(jìng)爭(zhēng)。由此看來(lái)，2014年全球銀行業(yè)還會(huì)更“痛”。
歐美銀行業(yè)
監(jiān)管重壓促轉(zhuǎn)變
本報(bào)記者 付碧蓮
由于現(xiàn)在歐美金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)都采取徹查到底的秋后算賬姿態(tài)，因此，不排除2014年歐美銀行業(yè)還會(huì)有驚顫市場(chǎng)的丑聞發(fā)生
新的監(jiān)管規(guī)則將開(kāi)始慢慢實(shí)施，銀行都需要調(diào)整資本結(jié)構(gòu)以符合新的資本規(guī)定，這對(duì)銀行來(lái)說(shuō)雖然困難，但并非是壞事
“2014年將是西方銀行業(yè)承受監(jiān)管重壓的一年�！边@樣的趨勢(shì)在2013年底就已經(jīng)開(kāi)始顯現(xiàn)苗頭。從身陷倒閉危機(jī)到乞求政府援助，從巨額虧損到逐季盈利，從丑聞連連到天價(jià)罰單，從資產(chǎn)重組到清償債務(wù)，西方銀行業(yè)可謂是經(jīng)歷了一番“浴火重生”。然而，重生后的日子并不會(huì)好過(guò)，2014年這些銀行將依舊步履維艱。市場(chǎng)人士普遍認(rèn)為，2014年歐美國(guó)家新的金融監(jiān)管規(guī)則將開(kāi)始陸續(xù)實(shí)施，采取的監(jiān)管手段也將愈來(lái)愈嚴(yán)厲，就看這些銀行在戴上層層“鐐銬”之后如何舞出一番新氣象。
2013：巨額罰單紛飛
對(duì)歐美銀行業(yè)而言，從2008年的轟然倒塌、身陷危機(jī)，到2010年開(kāi)始的逐步復(fù)蘇、重新盈利，盡管時(shí)間不長(zhǎng)，但不可不謂“驚心動(dòng)魄”。2013年，歐美銀行業(yè)的復(fù)蘇似乎已經(jīng)進(jìn)入一種緩慢而相對(duì)穩(wěn)定的狀態(tài)，最吸引世人眼球的已不再是這些銀行的季報(bào)、年報(bào)，也不再是這些銀行的資產(chǎn)重組，而是一張張巨額罰單。
從巴克萊的4.5億美元、瑞銀（UBS）的15億美元，到匯豐的19億美元、美國(guó)銀行的60億美元，再到摩根大通的130億美元，一張緊接著一張且金額不斷加碼的天價(jià)罰單不得不令世人咋舌。2013年11月，摩根大通與美國(guó)政府達(dá)成和解，該公司同意支付130億美元的罰款，以了結(jié)其不當(dāng)銷售住房抵押貸款支持證券而引發(fā)的民事訴訟。這一支付金額成為美國(guó)歷史上一家企業(yè)與政府達(dá)成的最大數(shù)額的和解金。
除了對(duì)美國(guó)本土銀行開(kāi)出巨額罰單之外，美國(guó)金融監(jiān)管部門也將懲處之手伸向了在美國(guó)有業(yè)務(wù)的境外銀行。2013年7月，一名美國(guó)聯(lián)邦法官批準(zhǔn)了匯豐控股（匯豐控股總部位于英國(guó)倫敦）與美國(guó)政府達(dá)成的和解協(xié)議。根據(jù)該協(xié)議,匯豐將向美國(guó)政府支付19.2億美元天價(jià)罰單,從而避免因監(jiān)管洗錢不力遭到起訴。
與此同時(shí)，歐盟金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)也在以巨額罰金這一重拳整治銀行業(yè)的違規(guī)行為。2013年11月，歐盟反壟斷監(jiān)管機(jī)構(gòu)將對(duì)多家銀行開(kāi)出巨額罰單，處以數(shù)十億歐元罰款，主要原因是這些銀行對(duì)Euribor和Libor兩個(gè)全球關(guān)鍵基準(zhǔn)利率的操縱。消息人士指出，蘇格蘭皇家銀行、德意志銀行和法國(guó)興業(yè)銀行將于未來(lái)支付罰款，了結(jié)受到的指控。另外，摩根大通、匯豐和法國(guó)農(nóng)業(yè)信貸銀行也參與了與歐盟反壟斷機(jī)構(gòu)的談判，但是還沒(méi)在一份聯(lián)合Euribor和解協(xié)議上簽字。這些銀行很可能將受到正式指控，后期可能也遭遇罰款。
研究公司SNL Financial提供的最新數(shù)據(jù)顯示，自2010年以來(lái)，美國(guó)資產(chǎn)規(guī)模最大的六家銀行已經(jīng)達(dá)成了逾660億美元信貸危機(jī)與住房抵押貸款相關(guān)和解協(xié)議。但最新評(píng)估顯示，未來(lái)幾年美國(guó)銀行業(yè)總法律支出可能大幅攀升至1070億美元或以上。
“巨額的罰款顯然已經(jīng)對(duì)歐美銀行業(yè)的正常經(jīng)營(yíng)帶來(lái)一定的阻礙，但是大部分的訴訟基本都在2013年達(dá)成了和解。”上海財(cái)經(jīng)大學(xué)現(xiàn)代金融研究中心副主任奚君羊在接受《國(guó)際金融報(bào)》記者采訪時(shí)指出，“由于現(xiàn)在歐美金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)都采取徹查到底的秋后算賬姿態(tài)，因此，不排除2014年歐美銀行業(yè)還會(huì)有驚顫市場(chǎng)的丑聞發(fā)生�！�
2014：監(jiān)管更加嚴(yán)格
正如奚君羊所說(shuō)，進(jìn)入2014年，來(lái)自監(jiān)管機(jī)構(gòu)愈加嚴(yán)厲的監(jiān)管是歐美銀行業(yè)即將面臨的問(wèn)題。2013年12月，美國(guó)和英國(guó)先后正式通過(guò)了新的銀行業(yè)監(jiān)管法則。英國(guó)新的銀行業(yè)改革法案的主要內(nèi)容包括：強(qiáng)行規(guī)定銀行將零售業(yè)務(wù)和投資業(yè)務(wù)分離；通過(guò)新制度來(lái)讓銀行高層擔(dān)負(fù)更多責(zé)任，甚至包括刑事制裁。另外，新的改革法案還確保銀行從業(yè)人員的獎(jiǎng)金在更長(zhǎng)的期限內(nèi)發(fā)放，從而杜絕了過(guò)度冒險(xiǎn)的行為。
美國(guó)的“沃爾克法則”主要包括三方面內(nèi)容：一是禁止銀行機(jī)構(gòu)從事大多數(shù)自營(yíng)交易，但代理客戶買賣證券的做市交易和風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖交易可得到豁免；二是限制銀行機(jī)構(gòu)投資對(duì)沖基金和私募股權(quán)基金；三是要求銀行機(jī)構(gòu)設(shè)立確保遵守“沃爾克規(guī)則”的內(nèi)部合規(guī)計(jì)劃，并向監(jiān)管機(jī)構(gòu)提交相關(guān)計(jì)劃和報(bào)告重大交易活動(dòng)情況。
“‘沃爾克法則’以及英國(guó)新的監(jiān)管規(guī)定將對(duì)歐美銀行業(yè)帶來(lái)顯著的影響，他們的收入以及經(jīng)營(yíng)模式將可能發(fā)生根本性轉(zhuǎn)變�！� 大華銀行集團(tuán)投資者關(guān)系及研究部主管許洲德在接受《國(guó)際金融報(bào)》記者采訪時(shí)表示，“未來(lái)歐美銀行業(yè)面臨的挑戰(zhàn)是，全球化在繼續(xù)邁進(jìn)，但銀行業(yè)卻出現(xiàn)倒退，從投行模式倒退回商業(yè)銀行模式。對(duì)銀行而言，以往是經(jīng)濟(jì)效益重于社會(huì)效益，而現(xiàn)在則更看重后者。”
匯豐集團(tuán)投資者關(guān)系部主管Nick Turnor在倫敦接受《國(guó)際金融報(bào)》記者采訪時(shí)就表示：“新的監(jiān)管規(guī)則將開(kāi)始慢慢實(shí)施，銀行都需要調(diào)整資本結(jié)構(gòu)以符合新的資本規(guī)定，這對(duì)銀行來(lái)說(shuō)雖然困難，但并非是壞事。銀行過(guò)去的做法有點(diǎn)復(fù)雜，這種復(fù)雜性會(huì)帶來(lái)額外的風(fēng)險(xiǎn)。現(xiàn)在銀行開(kāi)始簡(jiǎn)化而且更加高效，而簡(jiǎn)化可以降低銀行的風(fēng)險(xiǎn)，并進(jìn)一步節(jié)省成本�！�
不過(guò)，在許洲德看來(lái)，2014年對(duì)全球銀行業(yè)而言是比較溫和的一年。“在2013年初我們面臨三大風(fēng)險(xiǎn)：美國(guó)經(jīng)濟(jì)可能再度陷入衰退；歐元區(qū)可能解體；中國(guó)經(jīng)濟(jì)可能出現(xiàn)‘硬著陸’。但是到2014年這三大風(fēng)險(xiǎn)基本已經(jīng)不存在，因此銀行業(yè)內(nèi)出現(xiàn)‘黑天鵝’事件的可能性大大降低。”
中國(guó)銀行業(yè)
改革陣痛倒逼急
本報(bào)記者 衛(wèi)容之
從各行統(tǒng)一利率，到現(xiàn)在的差異化利率，隨著利率市場(chǎng)化的逐步放開(kāi)，未來(lái)銀行將面臨更大挑戰(zhàn)，特別是資金不寬裕的銀行，更面臨生存壓力
民間資本發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融作為直接借貸和直接投資的信息平臺(tái)，空間要大于直接進(jìn)入銀行業(yè)
“在商業(yè)銀行與電商的競(jìng)爭(zhēng)過(guò)程中，由于電商已在基金和保險(xiǎn)業(yè)務(wù)中選擇了合作伙伴，真正能與商業(yè)銀行合作的業(yè)務(wù)種類較少，而且合作中無(wú)法把握全局，所以商業(yè)銀行應(yīng)建立自己的網(wǎng)上商城”
站在某一個(gè)時(shí)間節(jié)點(diǎn)上回望過(guò)去，人們總會(huì)有意想不到的收獲：時(shí)間退回到2012年的元旦，《國(guó)際金融報(bào)》記者采訪一位大型國(guó)有商業(yè)銀行行長(zhǎng)，他坦言：利潤(rùn)太高了，有時(shí)候銀行自己都“不好意思”公布。
然而，“不好意思”公布的財(cái)富盛宴，在已經(jīng)過(guò)去的2013年一直沒(méi)有出現(xiàn)過(guò)。而2014年中國(guó)銀行業(yè)將面臨前所未有的挑戰(zhàn)：利差收窄、盈利下降、相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)增大、定價(jià)能力亟待提升。
過(guò)去是利潤(rùn)高得“不好意思說(shuō)”，未來(lái)會(huì)不會(huì)變成利潤(rùn)低得“不好意思說(shuō)”？2014年中國(guó)銀行業(yè)究竟會(huì)出現(xiàn)哪些熱點(diǎn)和需要突破的難點(diǎn)？記者近日采訪了有關(guān)專家，對(duì)銀行業(yè)趨勢(shì)做了展望和預(yù)測(cè)。
存款市場(chǎng)化：
行業(yè)洗牌一觸即發(fā)
談到存款利率市場(chǎng)化背景下的銀行，所有從業(yè)人員都給出了“挑戰(zhàn)”二字。因?yàn)槲磥?lái)，有些銀行可能面臨“錢荒”，銀行可能降低貸款利率提高存款利率，利差的縮小，銀行的利潤(rùn)必然縮水，特別是過(guò)分依賴存貸差，業(yè)務(wù)單一的銀行，生存壓力將加劇，另一方面，利率風(fēng)險(xiǎn)卻增大，經(jīng)營(yíng)不善的銀行會(huì)出現(xiàn)虧損甚至倒閉。從各行統(tǒng)一利率，到現(xiàn)在的差異化利率，隨著利率市場(chǎng)化的逐步放開(kāi)，未來(lái)銀行將面臨更大挑戰(zhàn)，特別是資金不寬裕的銀行，更面臨生存壓力。
“存款利率放開(kāi)能給中小銀行帶來(lái)優(yōu)勢(shì)�！敝袊�(guó)社會(huì)科學(xué)院中小銀行研究基地副主任游春對(duì)記者說(shuō)，首先，中小銀行的組織和經(jīng)營(yíng)體制變得靈活性更強(qiáng)。在利率市場(chǎng)化中，中小銀行不再受利率的限制，可以比較靈活的組織經(jīng)營(yíng)管理業(yè)務(wù)。其次，中小銀行的資金配置更有效率。利率作為資金的價(jià)格的重要表現(xiàn)，而中小銀行的資金合理配置一直是很重要的問(wèn)題。利率的靈活可變性促使中小銀行針對(duì)不同客戶實(shí)行差別化的資金價(jià)格，從而促使資金帶來(lái)的收益最大化，資金的配置效率便會(huì)大大提高了。
“此外,優(yōu)化中小銀行的貸款資金的客戶結(jié)構(gòu)。中小銀行對(duì)客戶實(shí)行的差別利率促進(jìn)了信貸資金的客戶結(jié)構(gòu)的改變，正確的實(shí)踐操作能夠優(yōu)化客戶結(jié)構(gòu)�！庇未赫f(shuō)。
在交通銀行金融研究中心研究員鄂永健看來(lái)，利率市場(chǎng)化進(jìn)一步加快，商業(yè)銀行應(yīng)從多方面“未雨綢繆”來(lái)應(yīng)對(duì)。一方面，要調(diào)整優(yōu)化資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)。調(diào)整信貸結(jié)構(gòu)，降低批發(fā)信貸占比，開(kāi)展零貸業(yè)務(wù)，顯著提升消費(fèi)信貸、小微企業(yè)信貸的比重。另一方面，要調(diào)整收入結(jié)構(gòu)，大力發(fā)展中間業(yè)務(wù)，提升非利息收入占比。銀行將不斷加強(qiáng)以中間業(yè)務(wù)為主的非利差收入在商業(yè)銀行收入中的比重，不斷擴(kuò)大利潤(rùn)來(lái)源。
市場(chǎng)分析人士認(rèn)為，雖然短期內(nèi)，銀行的存款利率很難從10%跳躍到完全放開(kāi)，但隨著利率市場(chǎng)化的推進(jìn)，目前基于存貸比的考核或?qū)⒙顺觯婵畋ｋU(xiǎn)制度將面世，隨著銀行業(yè)退出機(jī)制的逐步健全，未來(lái)國(guó)內(nèi)銀行競(jìng)爭(zhēng)將呈現(xiàn)白熱化，整個(gè)市場(chǎng)或?qū)⒚媾R重組洗牌。
民營(yíng)銀行：
錯(cuò)位競(jìng)爭(zhēng)才有活路
民間資本一直都有一個(gè)銀行夢(mèng)，2014年對(duì)于這些擁有民營(yíng)銀行夢(mèng)想的企業(yè)家來(lái)說(shuō)或許將是他們夢(mèng)想照進(jìn)現(xiàn)實(shí)的一年。
事實(shí)上，近年來(lái)，中國(guó)銀行業(yè)資產(chǎn)規(guī)模增長(zhǎng)了近1000倍，但是銀行的國(guó)有控股體制卻一直沒(méi)有改變。雖然短期內(nèi)新增加幾家民營(yíng)銀行，但對(duì)整個(gè)銀行的影響是有限的。從長(zhǎng)遠(yuǎn)的角度來(lái)看，如果隨著民營(yíng)銀行的進(jìn)一步放開(kāi)，讓民營(yíng)資本平等進(jìn)入銀行，將會(huì)改變中國(guó)經(jīng)濟(jì)金融生態(tài)環(huán)境，也將為在陳舊格局上的中國(guó)金融業(yè)注入新血液。
“未來(lái)銀行業(yè)市場(chǎng)格局可能出現(xiàn)分化，商業(yè)銀行將從市場(chǎng)定位、商業(yè)模式、產(chǎn)品創(chuàng)新、金融服務(wù)等方面入手，落實(shí)適合自身特色的差異化發(fā)展策略，鞏固和強(qiáng)化核心競(jìng)爭(zhēng)力，避免‘同質(zhì)化經(jīng)營(yíng)’。 ”鄂永健表示。
對(duì)于各種類型銀行如何錯(cuò)位經(jīng)營(yíng)的問(wèn)題，鄂永健認(rèn)為，大型銀行將全面發(fā)展、綜合經(jīng)營(yíng)。大型銀行的優(yōu)勢(shì)是龐大的資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模、廣闊的網(wǎng)點(diǎn)布局、巨大的客戶資源和全方位的渠道，并因此具備了規(guī)模經(jīng)濟(jì)優(yōu)勢(shì)。大型銀行將會(huì)全面協(xié)調(diào)發(fā)展各項(xiàng)業(yè)務(wù)，持續(xù)不斷優(yōu)化結(jié)構(gòu)，努力打造經(jīng)營(yíng)特色，并向綜合化經(jīng)營(yíng)的多元化銀行邁進(jìn)。
“預(yù)計(jì)中型銀行將以服務(wù)中小型客戶、打造特色為發(fā)展方向�！倍跤澜”硎�，中型銀行的優(yōu)勢(shì)是，經(jīng)營(yíng)管理機(jī)制比較靈活，創(chuàng)新意識(shí)和能力較強(qiáng)，并擁有一定數(shù)量的網(wǎng)點(diǎn)資源、客戶資源和較為穩(wěn)定的渠道，目前部分中型銀行已經(jīng)在某些領(lǐng)域形成了獨(dú)特的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。未來(lái)中型銀行將走與自身經(jīng)營(yíng)特色、業(yè)務(wù)優(yōu)勢(shì)相匹配的專業(yè)化發(fā)展道路，更加注重“做精、做細(xì)”。
而對(duì)于小型銀行來(lái)說(shuō)，將聚焦小微和本地發(fā)展。鄂永健認(rèn)為，小型銀行的優(yōu)勢(shì)在于經(jīng)營(yíng)機(jī)制靈活，并在區(qū)域內(nèi)具備一定數(shù)量的網(wǎng)點(diǎn)資源和一定規(guī)模的客戶基礎(chǔ)。因此，小型銀行將會(huì)在找準(zhǔn)自身定位的基礎(chǔ)上，夯實(shí)客戶基礎(chǔ)、穩(wěn)定核心負(fù)債，提供快捷靈活、特色化的金融服務(wù)。
全國(guó)人大財(cái)經(jīng)委副主任吳曉靈表示，民間資本發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融作為直接借貸和直接投資的信息平臺(tái)，空間要大于直接進(jìn)入銀行業(yè)。對(duì)于現(xiàn)有的部分國(guó)有商業(yè)銀行被國(guó)際機(jī)構(gòu)納入到“大而不倒”行業(yè)是一種誤導(dǎo)。
“在中國(guó)，金融機(jī)構(gòu)只有生生死死，市場(chǎng)才能有活力，才能有真正的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)。”吳曉靈認(rèn)為，對(duì)于銀行業(yè)而言，利率市場(chǎng)化之后，中小銀行的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)會(huì)更大，與國(guó)有大銀行相比，未來(lái)的民營(yíng)銀行發(fā)展前景在于“錯(cuò)位競(jìng)爭(zhēng)”，要能辦出特色，提供更好的服務(wù)才能在市場(chǎng)上競(jìng)爭(zhēng)，否則失敗的概率比較大。
移動(dòng)金融：
傳統(tǒng)銀行必須應(yīng)對(duì)
2013年，以余額寶為代表的攪局者大舉入侵傳統(tǒng)理財(cái)市場(chǎng)，互聯(lián)網(wǎng)與金融的融合在加速。有理由相信，2014年這一領(lǐng)域?qū)⒂懈唷跋氩坏健钡氖虑榘l(fā)生。
相比互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的迅猛勢(shì)頭，對(duì)傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)而言，用一位業(yè)內(nèi)人士的話來(lái)說(shuō)，2013年可以說(shuō)是“備受煎熬的一年”。傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)在互聯(lián)網(wǎng)金融大潮中，開(kāi)始努力尋找自己的坐標(biāo)。他們手中有兩張王牌，一是積極主動(dòng)“觸網(wǎng)”，二是借互聯(lián)網(wǎng)公司發(fā)力。
事實(shí)上，傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)也試圖在2014年市場(chǎng)上爭(zhēng)得一杯羹。各家銀行正從手機(jī)銀行、微信銀行到4G自助銀行，從網(wǎng)上支付拓展到O2O模式，開(kāi)辟新的業(yè)務(wù)領(lǐng)域。
“在商業(yè)銀行與電商的競(jìng)爭(zhēng)過(guò)程中，由于電商已在基金和保險(xiǎn)業(yè)務(wù)中選擇了合作伙伴，真正能與商業(yè)銀行合作的業(yè)務(wù)種類較少，而且合作中無(wú)法把握全局，所以商業(yè)銀行應(yīng)建立自己的網(wǎng)上商城�！庇未航邮懿稍L時(shí)表示，“雖然建立商城的成本較高，難以快速擴(kuò)張功能或提升體驗(yàn)，但與電商相比，商業(yè)銀行在其他方面具有相對(duì)優(yōu)勢(shì)�！�
游春在分析這種“優(yōu)勢(shì)”時(shí)說(shuō)，“商業(yè)銀行有優(yōu)質(zhì)的客戶資源，個(gè)人和企業(yè)客戶的信息和信用記錄比較完整、真實(shí)；其次，其金融服務(wù)體系較為完善，金融產(chǎn)品種類較齊全；最后，商業(yè)銀行具有品牌效應(yīng)，客戶對(duì)其開(kāi)展的業(yè)務(wù)和產(chǎn)品的信任度較高�！�
他同時(shí)指出，商業(yè)銀行在建立自身的網(wǎng)上商城時(shí)要注意一些問(wèn)題。比如，網(wǎng)上商城的類型。電商的類型有多種，一種是在某一行業(yè)或細(xì)分市場(chǎng)運(yùn)營(yíng)，主要提供B2C或B2B業(yè)務(wù)，另外一種是提供交易平臺(tái)，自營(yíng)商品比例較低。商業(yè)銀行應(yīng)該選擇合適的類型，讓專業(yè)的金融產(chǎn)品、豐富的客戶資源等優(yōu)勢(shì)找到一個(gè)合適的平臺(tái)去發(fā)揮。
來(lái)源：國(guó)際金融報(bào)
